Duży problem z kartami kredytowymi Subprime, które łatwo się zdobyć

Karta kredytowa First Premier Bank jest sprzedawana jako rozwiązanie dla osób ze złym kredytem, ​​które nie kwalifikują się do otrzymania "zwykłej" karty. I zdecydowanie nie jest to zwykła karta.

Po pierwsze, jest o wiele droższe.

Zanim otrzymasz kartę, musisz zapłacić 95 USD opłaty manipulacyjnej. W pierwszym roku opłata roczna wynosi 75 USD, 100 USD lub 125 USD, w zależności od limitu kredytowego. W przyszłym roku i później, masz roczną opłatę w wysokości 45 lub 49 USD, a także miesięczne opłaty serwisowe, które sumują się do 75 USD lub 124,80 USD rocznie.

Co dostajesz za te wszystkie pieniądze? "Oryginalna karta kredytowa MasterCard", zgodnie ze stroną internetową karty. Jeden z małym limitem kredytowym w wysokości 300, 400 lub 500 USD i wysokim rocznym stopą procentową w wysokości 36%.

First Premier jest wydawcą specjalizującym się w subprime - firmie obsługującej karty kredytowe, która oferuje produkty zaprojektowane specjalnie dla osób o złych kredytach. Firmy te sprzedają marzenie o posiadaniu "zwykłej" karty kredytowej osobom, które mają problem ze znalezieniem jej gdzie indziej. Niektóre z tych kart są dostępne jako niezabezpieczone, częściowo zabezpieczone i zabezpieczone karty, ale mogą one zawierać wysokie opłaty, które mogą spowodować utratę gotówki. W rzeczywistości, niezabezpieczone karty od emitentów specjalizujących się w subprime będą kosztować cię średnio o prawie 400 USD więcej niż zabezpieczona karta kredytowa - taka, która wymaga depozytu zabezpieczającego - od emitenta rynku masowego w ciągu trzech lat, zgodnie z najnowszym portalem Investmentmatome badanie.

Opłaty, opłaty, opłaty

Jeśli dostaniesz ofertę na kartę kredytową i chcesz zobaczyć, jak jest ona droga, zacznij od zapoznania się z jej tabelą opłat lub pudełkiem Schumer, które możesz znaleźć w ofertach sprzedaży bezpośredniej lub w witrynie karty pod "Warunkami" lub "Stawki i opłaty".

Jeden znak, że karta jest nadmiernie droga: opłaty, które musisz zapłacić w pierwszym roku po otwarciu karty, łącznie z opłatą roczną, stanowią do 25% limitu kredytowego. Jest to maksymalna kwota dozwolona na mocy federalnej ustawy o kartach kredytowych z 2009 roku. Tak więc karta z limitem 500 USD może mieć maksymalnie 125 USD opłat w pierwszym roku, jedna z limitem 400 USD może pobierać 100 USD i tak dalej. Pierwsza karta Premier trafia wprost do limitu z roczną opłatą, podobnie jak inne tak zwane karty do pobierania opłat, takie jak Surge, Verve i Matrix z Continental Finance Co. i karta First Access oraz karty Total Visa z Mid America Bank & Trust Co.

W przypadku głównych emitentów, którzy zazwyczaj dostarczają tylko zabezpieczone karty kredytowe osobom o złych kredytach, reguła 25% nie stanowi problemu. Największym wydatkiem jest depozyt 200 USD lub 300 USD, ale otrzymasz te pieniądze, gdy zamkniesz konto w dobrej kondycji lub zamienisz na niezabezpieczoną kartę. Niektóre karty zabezpieczone na rynku masowym mają roczne opłaty - zwykle mniej niż 35 USD - ale jest też kilka opcji bez opłat. Ponieważ zabezpieczenie eliminuje znaczną część ryzyka emitenta, emitent może sobie pozwolić na oferowanie lepszych cen. Jeśli spłacasz saldo w całości i na czas co miesiąc i otrzymasz zwrot kaucji, jedna z tych kart może skutecznie pomóc Ci w uzyskaniu kredytu za darmo.

Jednak w przypadku wydawców specjalizujących się w subprime próg 25% pojawia się bardzo często - dlatego ich niezabezpieczone lub częściowo zabezpieczone karty mogą wydawać się dobrym rozwiązaniem, ale tak naprawdę nie są. I na tym nie kończą się wyspecjalizowani emitenci subprime: wielu pobiera także wyższe opłaty po pierwszym roku i przed otwarciem rachunku, gdy reguła 25% nie ma zastosowania.

Na przykład karta First Premier pobiera opłatę manipulacyjną w wysokości 95 USD przed otwarciem konta, co oznacza przekroczenie limitu 25%. Zrobiono to legalnie w związku ze zmianą zabezpieczeń kart kredytowych dla konsumentów w 2013 roku. Miesięczne opłaty serwisowe zaczynają obowiązywać dopiero w drugim roku. W połączeniu z opłatą roczną opłaty te mogą spowodować, że opłaty za drugi rok będą wynosić aż 40% limitu kredytowego karty.

Karta nie jest tak kosztowna w pierwszym roku, jak niektóre z old-school fee-harvester cards, które ustawa kart kredytowych nakłada kibos na, ale jej modus operandi wydaje się być taki sam: Obciążaj jak najwięcej.

Koszt ryzyka

Pierwszy Premier mówi, że wysokie opłaty i stopy procentowe to tylko koszty prowadzenia interesów z kredytobiorcami o złych kredytach, którzy są bardziej skłonni do niewywiązania się z płatności.

"W tym pierwszym roku możemy tylko tyle [ryzyka] zrównoważyć" poprzez opłaty, mówi Darrin Graham, wiceprezes ds. Marketingu w First Premier Bank. "Nie powiem ci, że to nie z powodu prawa. Ale staramy się zrównoważyć więcej tego ryzyka w drugim roku."

Graham podkreśla, że ​​warunki jego karty bankowej są w pełni ujawnione i nie mają na celu oszukać klientów. "Nie jesteśmy tam, aby kogoś oszukać" - mówi. "Jeśli nie wszystko przeczytasz, a otrzymasz zaświadczenie z opłatami i nie zrozumiesz tego, dokonamy pełnego zwrotu kosztów."

Niemniej jednak, firma ślizga się aż do granic prawa ochrony konsumentów. Inni wydają się działać z tego samego playbooka.

W ubiegłym roku Biuro Ochrony Konsumentów nałożyło grzywnę na firmę Continental Finance Co. i nakazało jej zwrot około 2,7 miliona dolarów nielegalnych opłat posiadaczom kart. Problem: Firma przekroczyła limit 25%, pobierając opłaty od niektórych klientów do 49,50 USD za "opłaty za wyciągi papierowe", zgodnie z CFPB.Opłaty te byłyby legalne, gdyby firma zezwoliła konsumentom na ich wybór, o czym mówiono w materiałach. Ale CFPB stwierdził, że firma tego nie zrobiła. Continental nie odpowiedział na wiele próśb o komentarz.

Dla kredytobiorców ze złym kredytem są lepsze oferty

Jeśli emitenci subprime specjalizują się w konkurencji, wydaje się, że są zaangażowani w wyścig na najniższy poziom, gromadząc klientów na subprime, którzy mają niewiele opcji związanych z kartami kredytowymi. Ale jeśli masz zły kredyt i szukasz karty kredytowej, zabezpieczone karty od emitentów na rynku masowym są lepszą opcją i cały czas się poprawiają.

Na przykład karta Capital One® Secured MasterCard®, która ma roczną opłatę w wysokości 0 USD, pozwala niektórym posiadaczom kart otworzyć konto z limitem wyższym niż początkowy depozyt. A Discover It® Secured oferuje nagrody i sposób przejścia do niezabezpieczonej karty. Zamiast wybierać kartę, która w pierwszym roku obciąża setki dolarów, rozważ umieszczenie tych pieniędzy w zamian za depozyt.

Jeśli masz zły kredyt, te niższe karty - te, które rywalizują ze sobą z lepszymi korzyściami - mogą pomóc Ci odbudować kredyt za rozsądną cenę. Zignoruj ​​te oferty kart specjalistycznych wysokiego ryzyka subprime. Nie są warte twojego czasu.

Claire Tsosie jest pisarzem pracowniczym w Investmentmatome, osobistej witrynie finansowej. Email: [email protected]. Twitter: @ ideclaire7.

Ten artykuł został napisany przez Investmentmatome i został pierwotnie opublikowany przez Forbes.