Pay As You Earn może pomóc absolwentom przytłoczonym długiem

Przez Ara Oghoorian

Dowiedz się więcej o Arze na Investmentmatome's Zapytaj doradcę

Jeśli ukończyłeś szkołę i zacząłeś pracować, a mimo to nadal czujesz się przytłoczony spłatą pożyczki studenckiej, istnieją sposoby na zmniejszenie obciążenia. Federalni pożyczkobiorcy pożyczek studenckich mogą być uprawnieni do rządowego planu spłaty, który ogranicza miesięczne kwoty płatności w oparciu o dochód.

Pay As You Earn, czyli PAYE, jest jednym z programów spłaty zadaniowej Departamentu Edukacji. Został przyjęty przez prezydenta Obamę w 2012 roku i ogranicza miesięczne spłaty kredytu do 10% uznaniowego dochodu kredytobiorcy. Nie zastępuje programu spłaty opartego na dochodach (IBR), który ogranicza płatności miesięczne do 15% uznaniowego dochodu pożyczkobiorcy - ponieważ musiałeś zaciągnąć pożyczkę w określonym czasie, aby zakwalifikować się do PAYE.

Co powinieneś wiedzieć

Federalni pożyczkobiorcy pożyczający pożyczki powinni zrozumieć te kluczowe aspekty PAYE:

• Kwalifikowalność częściowo zależy od tego, kiedy otrzymałeś pożyczkę federalną. Tylko ci, którzy wykupili pierwszą pożyczkę federalną po 30 września 2007 r. I otrzymali wypłatę co najmniej jeszcze jednej pożyczki federalnej po 30 września 2011 r., Kwalifikują się do PAYE.
• Płatności są ograniczone do 10% twoich uznaniowych dochodów. Nigdy nie mogą przekroczyć kwoty, którą musiałbyś zapłacić w ramach standardowego dziesięcioletniego planu spłaty, i są oparte na dochodzie i wielkości rodziny.
• Musisz ponownie aplikować za pośrednictwem usługobiorcy pożyczki rocznie. Ponieważ twoja zdolność do zakwalifikowania się zależy od twojego dochodu, musisz co roku składać zeznania podatkowe i dowód dochodu swojemu urzędnikowi pożyczającemu.
• Twoje saldo jest wybaczane po 20 latach płatności. Kwota za wybaczenie jest uznawana za dochód podlegający opodatkowaniu.
• Odsetki mogą być kapitalizowane. Jeśli miesięczne płatności w ramach programu PAYE nie pokrywają należnych odsetek, odsetki są kapitalizowane lub dodawane do salda pożyczki.

Kwalifikujące się pożyczki

Nie wszystkie pożyczki federalne kwalifikują się do programów spłaty zależnych od dochodów, takich jak IBR, PAYE i spłata zależna od dochodów lub ICR. Ta tabela przedstawia typy, które są.

Ważne jest, aby pamiętać, że możesz konsolidować lub refinansować swoje pożyczki niezależnie od PAYE. Niektóre osoby korzystają z konsolidacji pożyczek, a następnie ubiegają się o program. Pamiętaj jednak, że PAYE jest dostępny tylko dla pożyczek federalnych, więc konsolidacja pożyczek przez prywatnego pożyczkodawcę uniemożliwiłaby ci korzystanie z PAYE. Oceń ryzyko przed refinansowaniem kredytem prywatnym.

Dla niektórych pożyczkobiorców nowy program o nazwie REPAYE może być jeszcze lepiej dopasowany, ponieważ ma mniej kwalifikacji.

Dolna linia

PAYE i inne programy motywacyjne oparte na dochodach oferują absolwentom możliwość uzyskania ulgi w postaci obniżenia miesięcznych rat pożyczek studenckich.

Aby zdecydować, czy plan PAYE ma dla Ciebie sens, skorzystaj z Federalnego Student Aid Estimator Spłaty. Aby złożyć wniosek, skontaktuj się z serwisem lub odwiedź studentloans.gov.

Ten artykuł pojawia się także na Nasdaq.

Zdjęcie przez iStock.