Definicja przekładni negatywnej i przykład
Sales KPI and Commission Tracker Template v2
Spisu treści:
Co to jest:
Przekładnia ujemna to strategia inwestycyjna, w ramach której inwestor może odliczyć wszelkie niedobory w przychodach z inwestycji nie obejmuje kosztów odsetek i kosztów utrzymania związanych z posiadaniem danego składnika aktywów. Nie każdy kraj pozwala podatnikom na stosowanie negatywnych strategii przekładania.
Jak to działa (Przykład):
Załóżmy na przykład, że John pożycza 1 000 000 $ na zakup noclegu ze śniadaniem. Musi płacić odsetki w wysokości 5 000 USD miesięcznie za pożyczkę i musi wydać co najmniej 1000 USD miesięcznie na utrzymanie nieruchomości, aby przyciągnąć klientów. Jeśli łóżko i śniadanie generują tylko 4000 USD miesięcznie, deficyt Johna wynosi 2 000 $ miesięcznie.
Jeśli jest on uprawniony do wdrożenia strategii negatywnej dźwigni, John może odliczyć miesięczną stratę w wysokości 2000 $, co pozwala mu zaoszczędzić 600 $ miesięczne podatki zakładając, że jest w 30% podziale podatkowym. Jeśli sprzedaje nieruchomość pięć lat później za 1 500 000 USD, przepływy pieniężne John'a wyglądają tak:
Wpływy:
4000 USD miesięcznie z operacji
600 USD miesięcznie z oszczędności podatkowych
Całkowite wpływy: 4600 USD miesięcznie
Wypływy:
5000 USD miesięcznie w oprocentowaniu
1000 USD miesięcznie w ramach konserwacji
Całkowita wypłata: 6 000 USD miesięcznie
Wypływy netto = 1 400 USD miesięcznie x 60 miesięcy = 84 000 USD
Dodaj zyski kapitałowe na Sprzedaż: 500 000 USD
Wpływy netto: 416 000 USD
Dlaczego to ma znaczenie:
Jak pokazuje przykład, ujemna dźwignia finansowa umożliwia podatnikom odliczenie strat inwestycyjnych. Sztuczka polegająca na tym, że strategia przynosi zyski, przynosi zysk na ewentualnej sprzedaży aktywów. Z tego powodu, w krajach, które zezwalają na negatywną dźwignię finansową, niektórzy inwestorzy będą szukać pieniędzy na utratę zysków, aby uzyskać ulgi podatkowe. W tych okolicznościach inwestorzy obstawiają, że mogą ostatecznie sprzedać aktywa w celu uzyskania zysków kapitałowych lub przynajmniej rentowności, co pozwoli im korzystać z ulg podatkowych.
Oczywiście inwestorzy powinni mieć pewność, że środki pieniężne na wsparcie operacji utraty pieniędzy w międzyczasie. Należy również zauważyć, że oczekiwane zyski kapitałowe powinny przekraczać całkowite straty poniesione przez inwestora w okresie przetrzymywania.