Jak "zasada Peter Lynch" może pomóc w osiągnięciu 500% zysków

Co kilka miesięcy konsumenci spotykają się nowy produkt lub usługa, która robi na nich wrażenie. Wciąż pamiętam, kiedy po raz pierwszy wszedłem do Chipotle Mexican Grill (NYSE: CMG) i byłem naprawdę pod wrażeniem. Jesienią ubiegłego roku kupiłem lekko używaną Hondę Accord wyprodukowaną przez firmę Honda Motor (NYSE: HMC) i uwielbiam to, jak ją napędza. W zeszłym tygodniu kupiłem zabawną maszynę do napojów gazowanych wyprodukowaną przez firmę Sodastream (Nasdaq: SODA) .

Co mają ze sobą wspólnego? Peter Lynch. Legendarny menedżer funduszy inwestycyjnych powiedział nam w latach 80-tych, że twoje źródło pomysłów na akcje powinno pochodzić z twoich doświadczeń jako konsumenta. Ale szybko dodał, że to tylko punkt wyjścia.

Świetny produkt i świetna cena akcji to dwie bardzo różne koncepcje. W końcu Chipotle Mexican Grill może być moim ulubionym miejscem do spożywania posiłków, ale jego zapasy wzrosły o ponad 500% od końca 2008 r., A wzrost sprzedaży firmy zaczął spadać z 30% do 40% w połowie ostatniej dekady. poniżej 20% w tych dniach. Wygląda na to, że tęskniłem za łodzią.

Kluczem jest złapanie firm, gdy są one całkiem nowe, z dużym wzrostem przed nimi oraz z udziałami, które są nadal w rozsądnej cenie. A co z magazynem takim jak Sodastream, który ukończył IPO zaledwie siedem miesięcy temu i zwiększył sprzedaż o ponad 50% w 2010 roku? Akcje znacznie wzrosły, ponieważ IPO i jedyny powód uzasadniający dalsze zyski w magazynie to także zobaczenie, czy firma może się znacznie powiększyć w ciągu wielu lat.

Tutaj musisz zachowywać się jak detektyw. Green Mountain Coffee Rosters (Nasdaq: GMCR) zyskało niesamowitą popularność dzięki kromkom wysokiej jakości. Firma ta jest obecnie wyceniana na 10 miliardów dolarów. Sodastream ma wartość zaledwie 800 milionów dolarów. Czy Sodastream może się powiększyć i stać się następną kawą Green Mountain?

Cóż, aby tak się stało, musisz śledzić ruchy firmy i trendy zysków. Na przykład Sodastream szybko przenosi się na inne rynki, ostatnio w Japonii, i nie ma powodu, by ten nagły sukces w Ameryce Północnej nie mógł być powtórzony gdzie indziej. Analitycy uważają, że sprzedaż może zbliżyć się do 250 milionów USD w 2012 roku (wzrost z 160 milionów USD w 2010 roku), a wraz z rozwojem międzynarodowej ekspansji, firma może trafić do sprzedaży o wartości 400 milionów USD do 2015 roku. To oznacza wzrost sprzedaży o 20% rocznie. Z drugiej strony, Green Mountain Coffee zwiększyła sprzedaż średnio o ponad 50% w każdym z ostatnich pięciu lat. Jest więc mało prawdopodobne, aby firma Sodastream stała się przedsiębiorstwem o wartości 10 miliardów dolarów, takim jak Green Mountain Coffee.

Realistycznie, firma taka jak Sodastream oferuje dwie opcje, ponieważ nie wygląda na interesującą się transakcję, która ma ponad 40-krotny zysk z 2012 roku. Możesz poczekać, aż akcje będą miały tymczasowy duży hit (co często dzieje się w przypadku całkiem nowych firm, które doświadczają rosnących bólów). Możesz też nadal monitorować firmę i sprawdzać, czy prognozy sprzedaży i zysków przyspieszają z bieżących poziomów (miejmy nadzieję, że bez proporcjonalnego wzrostu ceny akcji).

Oto krótka lista kontrolna tego, czego szukam, gdy badam Zasoby "Peter Lynch":

• Czy firma jest modą? Istnieje niewielka szansa, że ​​firma taka jak Sodastream może stracić zainteresowanie konsumentów, którzy są zmęczeni kupowaniem zamiennych nabojów CO2 i aromatów sody. Jeśli o to chodzi, wielu sądziło, że kawa Green Mountain była modą, nie doceniając firmy na własne ryzyko.

• Czy firma ma właściwą strategię marketingową? Natknąłem się na Sodastream po wizycie w lokalnej łaźni & Beyond (Nasdaq: BBBY) . Ten detalista, wraz z Williams-Sonoma (NYSE: WSM) , przeznacza dużą część powierzchni na produkt, co powinno zapewnić konsumentom duży wgląd.

• Czy firma ma duży potencjał rynkowy? ? Powodem, dla którego Chipotle odnosi tak wielki sukces jest to, że ma wiele możliwości rozwoju. Żywność firmy trafia do szerokiego przekroju konsumentów, jest dość zdrowa i po przystępnej cenie. Są to składniki dużej szansy rynkowej.

• Czy firma ma wystarczająco dużo pieniędzy, aby zrealizować swój plan? Aby zrealizować swój potencjał, każda mała firma prawdopodobnie będzie musiała zebrać więcej pieniędzy. Kluczem jest, ile. Opierając się na Massachusetts A123Systems (Nasdaq: AONE) opracował silną platformę technologiczną do budowy akumulatorów do zasilania samochodów elektrycznych i hybrydowych. Firma nie zdołała zebrać wystarczającej ilości pieniędzy w swojej ofercie publicznej i musiała zbierać pieniądze jeszcze trzy razy. Jego udziały spadły z 25 USD do zaledwie 6 USD w ciągu dwóch lat, ponieważ obecni inwestorzy byli coraz bardziej zmęczeni widzeniem, jak ich udział w spółce stale spadał.

Perfekcyjny "Peter Lynch" jest spółką, która osiąga dobre wyniki, ale jej akcje ledwo czynią nikogo radarem. Peter Lynch sugeruje, że poruszasz się szybko, aby dowiedzieć się, co firma robi atrakcyjnemu produktowi, który właśnie kupiłeś. Sprawdź je online i sprawdź, czy ich akcje są już hitem wśród inwestorów. Jeśli nie, być może uda Ci się wskoczyć, zanim pojawi się tłum inwestorów.

Aby dowiedzieć się więcej o mądrości inwestowania Petera Lyncha, kliknij tutaj, aby przeczytać 51 Cytaty z Petera Lyncha, aby wzmocnić swoje inwestycje.