Myślisz, że Rajd Trumpa dobiega końca? 3 Strategie inwestycyjne

Odkąd Donald Trump został wybrany na prezydenta, giełda, zwłaszcza akcje banków, gwałtownie zaatakowała. Indeks S & P 500 wzrósł o 10% w stosunku do oczekiwań, że administracja Trump wdroży program przyjazny dla biznesu, co pobudzi inwestycje i wzrost.

Jednak ponad dwa miesiące na okres Trumpa, rozmowa o taryfach i ruchach w sprawie ograniczeń imigracyjnych sprawiły, że obcokrajowcy i obywatele zaczęli się denerwować. Niedawne zaniedbanie przebudowy systemu opieki zdrowotnej sprawiło, że niektórzy inwestorzy wątpili w zdolność administracji do wprowadzania w życie jej agendy. W rezultacie wielu inwestorów stało się bardziej ostrożnych.

Skąd bierze się giełda? Nikt nie zna odpowiedzi na to. Ale jeśli myślisz, że gospodarka nie usprawiedliwi podbierania akcji, oto trzy strategie - od konserwatywnych po agresywne - do pogody potencjalnego zakończenia rajdu Trump na rynku.

1. Zatrzymaj kurs

Ta konserwatywna strategia jest prawdopodobnie najbardziej inteligentna. Kontynuuj inwestowanie i nie martw się zbytnio o to, jak dzisiejsze nagłówki wpłyną na Twoje portfolio. Skoncentruj się na długoterminowej perspektywie i uświadom sobie, że tam, gdzie rynek idzie w tym roku, ma mały wpływ na to, jak będzie wyglądać twoje portfolio za 10, 15 czy 20 lat. W rzeczywistości, jeśli rynek spadnie, twoje portfolio prawdopodobnie będzie wyglądać lepiej, ponieważ będziesz kupować, gdy zapasy się wyczerpią, co jest najlepszym czasem na długoterminowe zyski.

Jest to najłatwiejsza strategia do wdrożenia, a koncentracja na perspektywie długoterminowej oznacza, że ​​regularne inwestycje pozwolą Ci zdobyć ofertę na akcje, jeśli upadną.

Łatwość strategii: Bardzo łatwe.

»Inwestowanie na emeryturę? Sprawdź, gdzie stoisz z naszym kalkulatorem

2. Zredukuj zakupy akcji

Ta strategia na średnim poziomie pozwala na regularne inwestowanie, ale zmniejsza alokację do bardziej zmiennych zapasów, dopóki rynek nie spadnie. Ogranicz swoje zakupy w magazynie o 50%, powiedzmy, i zatrzymaj drugą połowę jako gotówkę na swoim koncie.

Na indywidualnym koncie emerytalnym lub rachunku podlegającym opodatkowaniu pozostaw część miesięcznego wkładu w gotówce. W programie 401 (k), będziesz chciał kontynuować gromadzenie każdego meczu pracodawców, więc utrzymuj swój wkład tak samo, ale zmniejsz alokację akcji i przenieś część do funduszu rynku pieniężnego, który jest bezpieczny.

Kiedy rynek spadnie, ponownie zwiększ alokację, przenosząc środki pieniężne i konta rynku pieniężnego z powrotem na giełdę.

Niebezpieczeństwo tej strategii polega na tym, że jeśli i kiedy rynek spadnie, możesz być zbyt przestraszony, by wznowić swoje zakupy akcji i może nadal czekać na zapasy, by zanurkować, tracąc długoterminowe zyski. Będziesz także musiał ściślej monitorować rynek, aby określić, kiedy rozpocząć kupowanie lub dostosować swoją alokację 401 (k), aby kupić więcej akcji.

Łatwość strategii: Średni.

3. Kup opcje sprzedaży

Ta strategia jest najbardziej agresywna i najbardziej ryzykowna z tych trzech, a ty musisz zainwestować trochę pieniędzy, aby ustalić pozycję. Niemniej jednak strategia może przynieść spore zyski - pomyśl o 100% lub więcej - jeśli masz rację.

Obejmuje ona transakcje na opcjach i kupowanie zakładu na indeksie lub indeksie, który prawdopodobnie wkrótce spadnie. Opcja sprzedaży daje kupującemu prawo do sprzedaży akcji po wcześniej ustalonej, ustalonej cenie - cenie wykonania - w konkretnej dacie w przyszłości. Jeśli do tej przyszłej daty kurs zakończy się poniżej ceny wykonania, zakład jest "w pieniądzu", a Ty zbierzesz różnicę między ceną akcji a ceną wykonania. Jeśli zapasy osiągną cenę wyższą niż cena wykonania, zakład wygasa bez wartości. Opcje są często strategią wysokiego ryzyka i wysokiej nagrody.

Łatwość strategii: Średnio-trudne do twardych.

Przeanalizujmy szybki przykład, aby zobaczyć, jak to działa. Wyobraź sobie, że akcje notowane są po 22 USD za akcję. Możesz zapłacić za kontrakt o wartości 20 USD, który wygasa za trzy miesiące. To kosztuje 1 USD za akcję, a każda umowa reprezentuje 100 akcji bazowych akcji, więc umowa o wartości 1 USD w całości kosztuje 100 USD.

Oto, jak można to odtworzyć:

• Akcje spadają do 18 USD na koniec trzech miesięcy, a opcja jest warta 2 USD na akcję lub 200 USD łącznie. W rezultacie zarobisz 100 $.
• Cena akcji spada do 19 USD, a opcja jest warta 1 USD za akcję lub 100 USD, tyle samo, co cena zakupu. Łamiesz nawet.
• Zapas pozostaje powyżej 20 USD za akcję, a zakup wygasa bezwartościowo. Ale dostajesz 100 $ za koszt złożonej umowy.

Tak, potencjalny wzrost jest świetny, ale i tak jest wadą. Nie tylko musisz mieć rację, że zapasy mają spaść, ale także ramy czasowe muszą być prawidłowe. To ogromne wyzwanie nawet dla wielkich inwestorów. Dobrą wiadomością jest to, że opcje występują w wielu różnych formach, w tym w odmianach o niższym ryzyku.

Niezależnie od tego, czy rajd Trump dobiegnie końca, ważne jest rozważenie wszystkich opcji inwestycyjnych. Dla tych, którzy mają długi horyzont czasowy i stałe nerwy, robienie niczego nie może okazać się najlepszym wyborem. Przede wszystkim inwestuj w oparciu o fakty, a nie swoją politykę.

Jim Royal jest pisarzem personelu w Investmentmatome, osobistej witrynie finansowej. Email: [email protected].