Brak transakcji - definicja i przykład funduszy-wspólnoty |
Inwestowanie poprzez ETF a klasyczny fundusz inwestycyjny. Czy aktywny handel jest lepszy?
Spisu treści:
Co to jest:
Zwany także funduszem bez obciążenia, fundusz inwestycyjny bez transakcji to fundusz inwestycyjny, który nie pobiera prowizji od sprzedaży od inwestorów. Akcje funduszy bez opłaty kupowane są bezpośrednio od towarzystw funduszy, a nie za pośrednictwem brokerów.
Jak to działa (Przykład):
Załóżmy, że zainwestujesz 10 000 USD w fundusz inwestycyjny XYZ Company, który jest fundusz bez transakcji. Aby osiągnąć wartość 11 000 USD po roku, fundusz bez transakcji musi wygenerować 10% zwrot. Jeśli jednak fundusz miałby 4% obciążenia back-end, inwestor musiałby zapłacić 400 dolarów opłaty za sprzedaż inwestycji (10 000 x 400 $), a fundusz musiałby wygenerować 14% zwrotu w ciągu jednego roku aby uzyskać taką samą wartość 11 000 USD.
Przyglądając się informacjom o funduszach inwestycyjnych, symbol "NL" wskazuje, że fundusz jest bez obciążenia.
Dlaczego to ma znaczenie:
Obciążenia zniechęcają inwestorów do częstego handlują swoimi udziałami w funduszach wspólnego inwestowania, co wymaga od funduszy inwestycyjnych posiadania znacznych kwot gotówki, a nie inwestowania. Generalnie jednak ładunek jest uważany za płatność za doświadczenie brokera w doborze właściwego funduszu dla inwestora. Warto zauważyć, że istnieją kontrowersje dotyczące tego, czy fundusze obciążone działają lepiej, czy gorzej od funduszy bez obciążenia.
Fundusze wzajemne muszą ujawniać ładunki i inne opłaty w swoich prospektach emisyjnych, i ważne jest, aby zrozumieć, że brak ładunku nie oznacza że fundusz nie pobiera innych opłat. Dlatego przy porównywaniu inwestycji inwestorzy powinni ostrożnie oceniać wszystkie opłaty związane z inwestycją, a nie tylko wielkość ładunku. Ponadto przy dokonywaniu oceny inwestycji należy wziąć pod uwagę charakter inwestycji, tolerancję ryzyka inwestora i horyzont czasowy inwestora.
