Definicja i przykład dystrybucji pożyczki>

Co to jest:

Konsorcjum pożyczek to proces kredytowy, w ramach którego grupa pożyczkodawców zapewnia środki finansowe jednemu pożyczkobiorcy.

Jak to działa (Przykład):

Kiedy projekt jest niezwykle duży lub złożony, może przekroczyć wydajność pojedynczego pożyczkodawcy. Na przykład kwota pożyczki może być zbyt duża, ryzyko zbyt wysokie, zabezpieczenie może znajdować się w różnych lokalizacjach lub wykorzystanie kapitału może wymagać specjalistycznej wiedzy, aby go zrozumieć i nim zarządzać. W takich przypadkach instytucja finansowa może wnieść innych pożyczkodawców do umowy.

Zwykle syndykacja kredytu ogranicza odpowiedzialność każdego pożyczkodawcy do jego udziału w oprocentowaniu pożyczki. W ten sposób każdy kredytodawca ogranicza kwotę pożyczki do możliwego do zarządzania rozmiaru i ogranicza narażenie na ryzyko. Ponadto każdy pożyczkodawca może mieć zabezpieczenie od unikalnego lub specjalistycznego zasobu od pożyczkobiorcy, takiego jak część sprzętu.

Konsorcja pożyczkowe wymagają dużej koordynacji i negocjacji. Zazwyczaj konsorcja pożyczkowe obejmują wiodącą instytucję finansową lub agenta syndykacyjnego, który organizuje i administruje transakcją, w tym spłaty, opłaty, raportowanie i zgodność oraz monitorowanie pożyczek. Często takie transakcje wymagają usług specjalisty, który syndykuje pożyczkę w imieniu kredytobiorcy; identyfikowanie pożyczkodawców podczas negocjowania warunków, a nawet reprezentowanie kredytobiorcy w trakcie wypłat. Opłaty związane z syndykowaniem pożyczek mogą być drogie, od 5% do 10% kwoty głównej pożyczki.

Dlaczego to ma znaczenie:

Pożyczanie konsorcjów może być przydatnym narzędziem dla banków do utrzymania zrównoważonego portfela aktywów kredytowych pośród różne gałęzie przemysłu. Jeśli jedna pożyczka jest zbyt duża, może przeważać portfel banku. W związku z tym banki mogą dążyć do konsorcjum, aby uwzględnić kredyt i utrzymać jego portfel w równowadze. Jednocześnie pożyczka może wiązać się z dużym wydatkiem na pożyczkobiorcę. Podczas gdy opłata za udział w konsorcjum jest zazwyczaj finansowana, ciężar spłaty pożyczki i opłaty konsorcjalnej jest ostatecznie ponoszony przez kredytobiorcę.