Którą inwestycję powinienem wybrać?

Autorzy: Robert Riedl, CPA, CFP, AWMA

Dowiedz się więcej o Robercie na naszej stronie Zapytaj doradcę

Biorąc pod uwagę niedawne załamanie rynków finansowych i trwające problemy budżetowe rządu Stanów Zjednoczonych, nietrudno zrozumieć, dlaczego wahający się inwestorzy wciąż posiadają znaczące rezerwy gotówkowe w czasie, gdy powinni rozważać długoterminowe inwestycje kapitałowe. Kiedy inwestor zadaje pytanie,

"Jakie inwestycje powinienem wybrać?" Pytanie często nie jest zadawane jako pytanie dotyczące market timingu, ale pytanie "Jak sobie poradzić z zawiłościami mechaniki rynkowej?"

Na przykład, ile różnych opcji inwestycyjnych posiada dziś dla nich przeciętny inwestor? Zatrzymaj się i pomyśl o prawdziwej liczbie … Pomyśl o tym, ile różnych amerykańskich i globalnych akcji, amerykańskich i globalnych funduszy inwestycyjnych, amerykańskich rachunków zarządzanych oddzielnie oraz amerykańskich funduszy wymiany walut istnieje dzisiaj, aby przeciętny inwestor mógł dokonać przeglądu i wykorzystać w budownictwie portfelowym.

Spójrzmy na krótkie podsumowanie opcji inwestycyjnych:

• ETF USA 1510
• US Oddzielnie zarządzane konta 6873
• Stany USA 16,825
• US Mutual Funds 27 659
• Global Mutual Funds 53,974
• Zapasy globalne 94 244

Łącząc liczbę tych opcji inwestycyjnych, masz 201 085 różnych opcji inwestycyjnych do wyboru! Z drugiej strony, nie można ich po prostu dodać, trzeba też zbudować zdywersyfikowany portfel … Tak więc, jeśli chcesz wziąć najmniejszą kategorię z powyższej listy, US ETF, ustawić limit 15 ETFów, które mają zostać włączone do twojego zdywersyfikowanego portfela, a następnie wybrać swoje ulubione portfolio, nadal będziesz mieć 345,031,052,000,000,000,000,000,000,000,000,000 różnych opcji portfela do wyboru !! Tak, matematyka jest poprawna !! Teraz wyobraź sobie, ile unikalnych opcji portfelowych istniałoby, gdybyś uwzględnił wszystkie 201 085 dostępnych opcji inwestycyjnych, aby stworzyć swój 15 portfel inwestycyjny !!!!! Liczba jest niesamowita!

Zajmijmy się teraz dużymi pomysłami, a nie tylko dużymi liczbami. Mówiąc wprost, naprawdę uważam, że inwestorzy muszą uprościć proces inwestycyjny, aby mogli zrozumieć ten proces i czuć się komfortowo z długofalowymi rezultatami, które są produkowane. Aby rozpocząć proces inwestycyjny, istnieje sześć aspektów, które powinien znać każdy nieprofesjonalny inwestor:

1. Przed rozpoczęciem inwestycji umiesz zdefiniować, opisać i zmierzyć swoją tolerancję ryzyka osobistego, aby móc ustalić odpowiednie alokacje aktywów. Na przykład, czy masz profil ryzyka akcji i obligacji w wysokości 70/30, całkowity portfel, który tworzymy, powinien składać się z 70% akcji i 30% obligacji. Następnie należy podzielić te dwie duże alokacje na podkategorie. Na przykład, twój portfel akcji musi obejmować akcje o dużej kapitalizacji, kapitale zakładowym, kapitale o małej kapitalizacji, kapitale mikro, kapitale międzynarodowym i nowych, które następnie muszą zostać podzielone na kategorie wzrostu lub wartości. Naprawdę musisz zrozumieć, że zainwestowane pieniądze są Twoim kapitałem podwyższonego ryzyka i abyś mógł być odnoszącym sukcesy inwestorem długoterminowym, fundusze te muszą być szeroko zróżnicowane i zainwestowane przez pięć do dziesięciu lat minimum, aby dywersyfikacja była maksymalnie cykl rynkowy. Przyjrzyj się perspektywie długoterminowej i dokonaj równoważenia alokacji portfela co najmniej raz w roku.
2. Usuń lub stłumić emocje z procesu inwestycyjnego. Czynnik chciwości uwielbia rynki, a czynnik strachu nie może tolerować spadającego rynku. Oba czynniki wprowadzą Cię w błąd na dłuższą metę i zachęcą Cię do zostania nieefektywnym handlowcem w krótkim terminie.
3. Utwórz alokację inwestycji i monitoruj ją, aby dowiedzieć się, w jaki sposób Twoje aktywa reagują na różne warunki rynkowe. Stopniowo ponownie zbalansuj tę alokację w miarę, jak zmieniają się rynki, a Ty zyskasz większą wygodę dzięki korzyściom z przywrócenia równowagi. Po przywróceniu równowagi sprzedajesz kategorie, które wzrosły (sprzedaj wysokie) i odkupując kategorie, które się skurczyły (kupuj taniej), aby utrzymać stały profil ryzyka.
4. Poznaj wszystkie swoje koszty inwestowania. Upewnij się, że znasz koszty każdej alternatywnej inwestycji, ponieważ koszt jest jedną z niewielu rzeczy, które możesz w pełni kontrolować. Koszty te powinny obejmować wewnętrzne koszty inwestycyjne funduszu inwestycyjnego, koszty transakcji i przechowywania, koszty menedżera oraz koszty niezależnego doradcy, jeśli go używasz. Wszystkie twoje koszty powinny być w pełni określone i przejrzyste, zanim zainwestujesz jednego dolara w jakąkolwiek opcję inwestycyjną. Pamiętaj, że im wyższe całkowite koszty portfela, tym wyższa roczna stopa zwrotu jest konieczna, aby zapłacić te koszty. W warunkach niskiego zwrotu twoja staranna kontrola kosztów jest absolutną koniecznością.
5. Wreszcie, co najważniejsze, znajdź profesjonalnego, niezależnego, płatnego i kompetentnego doradcę z doświadczeniem i profesjonalnymi wskazaniami (CFP, CFA, CAIA, CPA, AWMA itp.), Aby Ci doradzić. I nie, to nie jest bezwstydna reklama dla mojego zawodu; Osobiście konsultuję się z lekarzami, prawnikami, księgowymi, kwiaciarniami, mechanikami i cieślami, gdy ważne informacje są potrzebne w moim życiu. Powinieneś zrobić to samo, jeśli chodzi o inwestycje! Rozważ, że ekspertyza finansowa jest co najmniej równa poziomowi podłogi lub skromnej operacji kardiochirurgicznej. Naprawdę wierzę, że konsultowanie się z wykwalifikowanym specjalistą finansowym to ważny krok, ponieważ "nie wiesz, czego nie wiesz". Profesjonalna wiedza i doświadczenie będą nieocenione i warte swojej profesjonalnej opłaty. Badania wykazały, że wkład inwestora w oszczędności po opodatkowaniu i zmniejszoną zmienność portfela z nawiązką rekompensował opłaty doradców. Ponadto, pamiętaj, aby myśleć długoterminowo, ponieważ jeśli coś nagle stanie się tobą, ta wiedza, plan finansowy i relacja, którą ustanowiłeś, teraz pomaga bezpośrednio zadbać o twój najcenniejszy zasób … dobre samopoczucie twojej rodziny podczas wyzwanie i czas.

Mam nadzieję, że moje doświadczenia zawodowe stały się cenne i pomocne, gdy zaczynasz proces inwestowania i decydujesz, "Którą inwestycję powinienem wybrać?".