Definicja definicji renty i przykład

Co to jest:

Ankieta dożywotnia to renta, która płaci stopę zwrotu odpowiadającą konkretny indeks, taki jak indeks S & P 500

Jak to działa (przykład):

Renta to umowa, w ramach której inwestor dokonuje płatności ryczałtowej na rzecz firmy ubezpieczeniowej, banku lub innej instytucji finansowej, która w zamian zgadza się dać inwestorowi wyższą ryczałtową wypłatę w przyszłości lub serię gwarantowanych płatności.

Załóżmy, że chcesz zainwestować w pojazd, który zapewni miesięczne, gwarantowane miesięczne płatności w wysokości 1000 $ tak długo, jak żyjesz po przejściu na emeryturę za pięć lat. Renta może wymagać od ciebie złożenia, na przykład, 175 000 $, aby uzyskać ten gwarantowany przyszły strumień dochodów. Firma ubezpieczeniowa z kolei inwestuje 175 000 USD w celu generowania miesięcznych płatności. Jeśli firma ubezpieczeniowa mądrze zainwestuje te pieniądze, może zarobić więcej na pieniądzu, niż musi zapłacić właścicielowi renty i przez to uzyskać zysk.

Dzięki renty indeksu, firma ubezpieczeniowa inwestuje pieniądze, a następnie zobowiązuje się zapłacić właścicielowi ustalony procent wzrostu określonego indeksu, maksymalnie do pewnego procentu. Na przykład roczna renta spółki XYZ może zapłacić inwestorowi 85% rocznego wzrostu S & P 500, gwarantując minimum 3% rocznie i maksymalnie 9%. Więc jeśli wskaźnik wzrośnie o 10% w ciągu roku, renta zapłaci 85% tego lub 8,5%. Ale jeśli wskaźnik wzrośnie o 25%, renta zapłaci tylko maksymalnie 9% w tym roku.

Indywidualne renty często gwarantują również minimalny zwrot. Jeśli wskaźnik rzeczywiście spadnie o 15% w skali roku, inwestor uzyska minimalny zwrot w wysokości 3%. Niektóre renty indeksu gwarantują inwestorowi minimalny zwrot w całym okresie renty. Ta ochrona przed spadkiem oferowana przez większość rent indeksu jest zdecydowanie bardziej atrakcyjna na rynkach niedźwiedzi. Ale są one również atrakcyjne podczas rynków hossy, ponieważ inwestorzy mogą nadal brać udział w części rozruchu.

Inwestor dożywotni zazwyczaj rozpoczyna otrzymywanie płatności po wygaśnięciu okresu wykupu, a inwestor ma co najmniej 59 1/2 lat. Okres wykupu to czas (zwykle około siedmiu lat), podczas którego inwestor musi zatrzymać całość lub minimalną część pieniędzy na koncie lub opłat za zrzeczenie się twarzy równe procentowi (zwykle około 10%) kwoty wypłaty. Okres wykupu rent indeksu wynosi często od siedmiu do dziesięciu lat, czyli jest dłuższy niż inne renty. W przeciwieństwie do IRA, nie ma żadnych ograniczeń co do tego, ile inwestor może wnieść do renty.

Dlaczego to ma znaczenie:

Indywidualne renty mogą być bardzo atrakcyjnymi inwestycjami dla ludzi, którzy chcą gwarantowanych dochodów i chcą uczestniczyć w rynkach, ale z ograniczone ryzyko spadkowe. Mają również ulgi podatkowe: na przykład 401 (k) i IRA, na przykład odsetki, dywidendy i zyski kapitałowe uzyskane z inwestycji bazowych w ramach indeksu są odroczone do momentu wypłaty (co oznacza, że ​​zazwyczaj nie ma dodatkowych korzyści z utrzymywania rent w IRA lub innych kontach uprzywilejowanych podatkowo). Daje to dwie nagrody: cały kapitał i odsetki dożywotnich pracują dla inwestora, a inwestorzy, którzy korzystają z rent do dochodów na emeryturze, często znajdują się w niższej grupie podatkowej na emeryturze niż podczas pracy, co zapewnia oszczędności podatkowe.

mądrzy inwestorzy muszą wziąć pod uwagę kilka istotnych wad dotyczących indeksu rent i emerytur ogółem. Po pierwsze, inwestorzy rentowi płacą podatki od zysków według ich zwykłej stawki podatku dochodowego (zamiast niższego długoterminowego zysku z kapitału), gdy dokonują wypłat. Co więcej, gdy beneficjent dziedziczy rentę, jest on opodatkowany od zysków renty po zwykłej stawce podatkowej zamiast zwiększania podstawy, tak jak w przypadku, gdyby odziedziczył on udział w funduszach wspólnego inwestowania.

W przeciwieństwie do depozytów bankowych, FDIC lub inne agencje nie ubezpieczają rent, a jeśli emitent zbankrutuje, renta może stracić część lub całość swojej wartości. Dlatego ważne jest, aby rozważyć wiarygodność kredytową emitenta przy dokonywaniu zakupów w zamian za rentę. Najlepsze usługi ratingowe, Moody's i Standard & Poor's zapewniają tę usługę.

Opłaty są również głównym źródłem kontrowersji dotyczących rent. Często występują obciążenia frontowe, podatki państwowe, opłaty roczne oparte na wartości procentowej wartości konta, wczesne kary za wycofanie itp., I mogą one zrekompensować wiele lub wszystkie korzyści podatkowe z tytułu renty rocznej. Nacisk na taktykę sprzedaży i mniej przejrzyste ujawnienie również zaszkodziły wizerunkowi rent, więc mądrzy inwestorzy powinni upewnić się, że przeczytali te materiały informacyjne i poprosili swojego doradcę finansowego o wiele pytań.

Ostatecznie, stosowność indeksu renta jest uzależniona od celów finansowych inwestora, sytuacji podatkowej i dostępnych rodzajów rent. Oczekiwania inflacyjne i dotyczące stóp procentowych mogą mieć wpływ na rodzaj renty, którą wybiera inwestor, podobnie jak życzenia inwestora dla jego osób pozostających na utrzymaniu i spadkobierców.