5 sposobów, aby zachować spokój, Carry On na niestabilnym rynku

Autorzy: Gavin DiStasi

Dowiedz się więcej o Gavin na Investmentmatome's Zapytaj doradcę

Pierwsze cztery dni handlu w 2016 r. Były najgorszym rokiem w historii S & P 500, a zmienność nadal przyciąga inwestorów na przejażdżkę kolejką górską w lutym. W obliczu tego rodzaju presji zniżkowej i wynikającego z niej ataku negatywności w mediach inwestorzy mogą być niezwykle trudni, aby utrzymać równowagę.

Zachowanie złych inwestorów, które może doprowadzić do utraty długoterminowego sukcesu portfela, trudno jest uniknąć w takich czasach. Oto kilka strategii, które pomogą Ci utrzymać determinację inwestowania w trudnych czasach.

1. Miej plan

Korzyści z solidnego planu finansowego nie można przecenić. Koncentrując się na swoich krótko- i długoterminowych celach i tworząc strategię inwestycyjną zaprojektowaną w celu rozwiązania tych konkretnych problemów, znacznie zwiększasz szanse na pozostanie na cel w czasach podwyższonej zmienności. Badania pokazują, że klienci posiadający plan finansowy są dużo lepiej przygotowani na ważne kamienie milowe, które dotyczą większości z nich, co znacznie zwiększa ich szanse na sukces. Na przykład, według badań emerytalnych HSBC, ludzie z planami finansowymi mieli prawie dwa i pół razy więcej oszczędności emerytalnych niż ci bez planu. Miej plan i trzymaj się go.

2. Dywersyfikuj swoje inwestycje

To niesamowite, jak często klienci pokazują nam portfel składający się prawie wyłącznie z zapasów od swoich firm, bez poczucia, jak niepewna może być ta sytuacja. Ich dochody, korzyści, portfel inwestycyjny, a nawet salda kont emerytalnych zależą od kondycji ich pracodawców. W gruncie rzeczy całe ich życie finansowe jest powiązane z tą jedną firmą i niezależnie od tego, jak wspaniały może być jej widget, może z niej skorzystać. Wystarczy zapytać byłych kierowników niegdyś wielkich firm, takich jak Enron czy Lehman Brothers.

Powiedzenie "Nie ma wszystkich twoich jaj w jednym koszyku" jest tak stare, jak samo inwestowanie, ale nie zawsze łatwo jest zachować kontrolę. Lepsze wyniki amerykańskich akcji w porównaniu z wieloma innymi klasami aktywów na rynku hossy w ciągu ostatnich pięciu lub sześciu lat spowodowały, że wielu kwestionowało skuteczność zdywersyfikowanej strategii portfela. Przypominam sobie klienta, który zapytał, czy powinniśmy całkowicie zrezygnować z obligacji z powodu prawdopodobieństwa wzrostu stopy Rezerw Federalnych, a to, co przeczytał, doprowadziłoby do nieuniknionego gwałtownego spadku cen obligacji. Według stanu na dzień 26 stycznia indeks S & P 500 spadł o ponad 6%, a indeks obligacji zbiorczych Barclays w USA wzrósł o około 0,9% w skali roku. Argumenty za odrzuceniem przetestowanych długoterminowych strategii w związku z obawami o krótkoterminowe zmiany z czasem słabną.

3. Nie próbuj czas rynków

Jeśli Wielka recesja nauczyła nas czegokolwiek, oznacza to, że rynki mają tendencję do odbijania się, gdy najmniej się tego spodziewamy, i zazwyczaj robią to szybko. W marcu 2009 r. S & P 500 był na poziomie 676 i nikt nie wiedział, jak niski może być. Do września 2009 r., Zaledwie sześć miesięcy później, indeks S & P 500 wynosił 1025, co stanowi wzrost o ponad 50%. Pobyt zainwestowany w kierunku rozpędu może mieć silny żołądek, ale ratowanie pomysłem, że wrócisz, gdy rynek się skręci, jest receptą na katastrofę. Po pierwsze, wychodząc z rynku, zmniejszasz straty papieru do rzeczywistych strat. Po drugie, ponieważ wybieranie rzeczywistego dna jest niezwykle trudne, prawdopodobnie ucierpisz z powodu podwójnego oszustwa polegającego na tym, że przegapisz najlepsze odbicie.

4. Zmień zmienność w szansę

Nigdy nie wydaje się, że warto obniżyć wartość portfela inwestycyjnego, ale taka zmienność może faktycznie być korzystna dla wielu inwestorów. Powiedzmy, że idziesz do Macy's i widzisz kurtkę, którą kochasz, która kosztuje 100 $. W następnym tygodniu zobaczysz tę samą kurtkę za 75 USD. Świetnie, czas naciągnąć spust, prawda? Nie, zamiast tego postanawiasz poczekać, aż cena wzrośnie do 150 $. To nie ma sensu, ale miliony inwestorów robią coś podobnego. Kiedy rynek się kończy, czują się wspaniale i nie mogą się doczekać, by zarobić na nim więcej pieniędzy. Kiedy niedźwiedź trafia na rynek, zaczynają się bać i zazwyczaj chcą poczekać, aż wszystko będzie wyglądało lepiej.

Rozumiejąc, że zmienność jest naturalna i traktuje ją jako szansę, dodając kapitał do portfela w czasach presji zniżkowej, prawdopodobnie zostaniesz nagrodzony w dłuższej perspektywie. Co więcej, jeśli stale i systematycznie się przyczyniasz, możesz przetrwać zmienność na rynku, kupując mniej udziałów, gdy rynek jest wysoki i więcej akcji, gdy jest niski. Ta strategia pomaga odrzucić emocje i zgadywanie z równania inwestowania.

5. Skup się na swoich celach

Skupiając się na swoich celach, łatwiej jest zablokować krótkoterminowy hałas i skoncentrować się na tym, co próbujesz osiągnąć na dłuższą metę. To nie jest łatwe, szczególnie gdy media wydają się pełne negatywnych wiadomości.

Negatywne nastawienie powoduje, że ludzie instynktownie koncentrują się raczej na złych wiadomościach niż na dobrych. Ma to sens z ewolucyjnego punktu widzenia: jeśli wędrujesz przez las, instynkt może pomóc ci utrzymać się przy życiu. Ale inwestując, instynkt ten może potencjalnie przecenić ryzyko, na które możesz być narażony, co z kolei może prowadzić do emocjonalnych, a nie racjonalnych decyzji. Koncentrując się na swoich celach i strategiach opracowanych w celu ich osiągnięcia, łatwiej zaakceptować zmienność.

Utrzymanie długoterminowej perspektywy i utrzymanie emocji w szachu podczas dzikich wahań na rynku wymaga silnego żołądka, a dla wielu, pomocy ze strony profesjonalisty. Ale jeśli uda ci się uniknąć popadnięcia w takie same pułapki behawioralne, które tak długo trapią tylu inwestorów, nagroda będzie prawdopodobnie znacząca.

Gavin DiStasi jest doradcą finansowym i współzałożycielem Topel & DiStasi Wealth Management w Berkeley w Kalifornii.

Zdjęcie przez iStock.