Reinwestycyjne plany dywidendy: co powinieneś wiedzieć

Wiele firm wypłaca dywidendy swoim akcjonariuszom. Jeśli posiadasz akcje w spółce wypłacającej dywidendy, możesz otrzymać te dywidendy w gotówce lub możesz wybrać reinwestycję tych dywidend. Oznacza to, że możesz użyć tych płatności, by kupić więcej akcji firmy.

Potencjalna korzyść z tego podejścia jest oczywista, gdy spojrzysz na historyczne zyski giełdowe z reinwestowaniem dywidend i bez reinwestycji: średni zysk S & P 500 z 1928 roku do 2017 roku wynosił około 7,6%, ale gdyby wszystkie dywidendy zostały ponownie zainwestowane, byłoby to o 11,5%, według analizy naszej witryny danych opublikowanych online przez Aswatha Damodarana, profesora finansów w Stern School of Business Uniwersytetu Nowojorskiego.

Istnieją dwa główne sposoby ustanowienia planu reinwestycji dywidend:

• Jeśli inwestujesz za pośrednictwem rachunku maklerskiego, wielu brokerów pozwoli Ci wybrać reinwestycję swoich dywidend zamiast otrzymywać je w formie wypłat.
• Możesz inwestować bezpośrednio w plan reinwestycji dywidend, czyli DRIP, oferowany przez firmę, w którą chcesz zainwestować, zakładając, że ją posiada. Nie potrzebujesz konta maklerskiego.

Firma DRIPs a reinwestycje dywidend oparte na pośrednictwie

Firmowe programy DRIP mają znacznie inne funkcje niż plany reinwestycji na rachunku maklerskim. Prawie 900 firm, które handlują na giełdach w USA, oferuje usługi DRIP - mówi Chuck Carlson, dyplomowany analityk finansowy i redaktor naczelny programu DRIP Investor, biuletyn poświęcony tematyce reinwestycji dywidend, w tym szczegóły dotyczące planów firmy.

Wybierając oba podejścia, należy pamiętać, że plany DRIP firmy są przeznaczone wyłącznie dla osób, które chcą zainwestować w poszczególne akcje - i w konkretne akcje. Jeśli chcesz łatwą dywersyfikację funduszu inwestycyjnego (pojedyncza inwestycja, która inwestuje w wiele firm w twoim imieniu), idź z rachunkiem maklerskim. Dokonaliśmy przeglądu najlepszych brokerów funduszy inwestycyjnych.

Ponadto, jeśli chcesz tylko reinwestować dywidendy, może to być łatwiejsze dzięki rachunkowi maklerskiemu, który oferuje skonsolidowane wyciągi z inwestycji i punkt kompleksowej obsługi do inwestowania.

Podczas gdy firma DRIP ma inne zalety, musisz wyśledzić szczegóły planu każdej firmy. Po zapisaniu otrzymasz osobne oświadczenie dla każdego zainwestowanego przez ciebie DRIP.

Ale tutaj, kiedy firma DRIP może mieć sens: jeśli nie masz dużo pieniędzy, ale chcesz zacząć inwestować w pojedynczą firmę. Główną wartością DRIP, mówi Carlson, jest to, że oprócz reinwestowania swoich dywidend, inwestorzy zazwyczaj mogą wysłać pieniądze na zakup ułamkowych akcji - 50 dolarów, powiedzmy, kupi sztukę za 130 USD.

To dlatego, że większość firmowych pakietów DRIP oferuje "opcjonalne inwestycje gotówkowe" na zasadzie ułamkowego udziału, mówi Carlson. Po zapisaniu się do DRIP, mówi: "Możesz wysyłać pieniądze bezpośrednio do firmy - czekiem lub automatycznym debetem lub czymkolwiek - i możesz kupić dodatkowe akcje."

Najlepsza część? Minimalna kwota inwestycji jest zazwyczaj niewielka, na przykład od 10 do 50 USD, nawet jeśli cena akcji jest wyższa.

"To otwiera drzwi dla ludzi, którzy myślą, że są trochę zamknięci, ponieważ nie mają dużo pieniędzy na inwestycje" - mówi Carlson.

Podczas gdy brokerzy mogą oferować plany reinwestycji dywidend (dzięki którym można nabyć ułamkowe udziały), mniej prawdopodobne jest, że pozwolą ci nabyć akcje zwykłe za mniej niż pełna cena akcji. To powiedziawszy, niektóre aplikacje inwestycyjne oferują tę funkcję. Na przykład Motif i Stash pozwalają kupować poszczególne akcje za pomocą ułamkowych akcji.

Zalety firmy DRIP

• Oprócz zakupu akcji poprzez reinwestowanie dywidend, firmy oferujące usługi DRIP często pozwalają na kupowanie dodatkowych akcji na bazie ułamkowej
• W systemach DRIP firmy czasami oferują swoje akcje po cenie rynkowej (w niektórych przypadkach rabat jest dostępny tylko w przypadku akcji nabytych poprzez reinwestycję dywidendy, a nie w opcjonalne zakupy gotówkowe)
• W zależności od opłat za konkretny plan, inwestowanie w system DRIP może być tańsze niż dokonywanie zakupów za pośrednictwem brokera. Niektóre DRIPy nie pobierają prowizji ani opłat za rejestrację lub zakup akcji; inni pobierają opłaty rejestracyjne i inne, ale mogą doliczyć do nich mniej niż koszty pośrednictwa w handlu papierami wartościowymi.
• Niektóre firmy DRIP pozwalają inwestować za pośrednictwem IRA. (Sprawdź, czy automatyczne reinwestowanie dywidend IRA ma dla ciebie sens.)

Wady firmy DRIPs

• Firmy stosują własne harmonogramy inwestowania pieniędzy - może minąć kilka dni od momentu, kiedy firma otrzyma Twoją prośbę o "kupienie" od czasu, w którym zainwestuje pieniądze, a to samo dotyczy sprzedaży akcji. To może być dobry sposób na uniknięcie paniki, ale nie dla wszystkich.
• Aby zapisać się na DRIP, niektóre, ale nie wszystkie, firmy wymagają, abyś był już udziałowcem. Jednym z rozwiązań jest zakup jednej akcji od brokera, a następnie poproś brokera o zarejestrowanie tego udziału w twoim imieniu (broker prawdopodobnie będzie pobierał opłatę za tę usługę).
• Zwykle istnieje opłata za sprzedaż akcji. Nie jest niczym niezwykłym, że widzi płaską opłatę w wysokości od 5 do 15 dolarów plus opłatę za sprzedaż 5 do 12 centów za akcję, mówi Carlson.
• Mogą być zapisy i inne opłaty.Opłaty i warunki DRIP różnią się, więc będziesz musiał przeprowadzić badania, aby znaleźć najlepsze plany (i oczywiście upewnić się, że firma jest wartościową inwestycją).
• Zarządzanie wieloma firmowymi pakietami DRIP może pociągać za sobą więcej formalności niż posiadanie jednego konta maklerskiego. Ważne jest, aby zachować dokładne zapisy, ponieważ zazwyczaj jesteś winien podatek od dywidend w roku, w którym je otrzymałeś, nawet jeśli te dywidendy zostały natychmiast ponownie zainwestowane.

Jeśli chcesz poznać szczegóły niektórych firmowych pakietów DRIP, odwiedź stronę zakupu akcji Computershare, firmy, która działa jako agent transferu dla wielu produktów DRIP.

Dbaj o to, aby konto maklerskie było proste

Jeśli model firmy wydaje się zbyt uciążliwy, możesz chcieć trzymać się z założeniem reinwestycji dywidendy z pośrednikiem dyskontowym, gdzie możesz uzyskać dostęp do wielu typów inwestycji - poszczególnych akcji, funduszy inwestycyjnych i funduszy ETF, by wymienić tylko kilka - z wygody jednego konta.

Jeśli model firmy wydaje się zbyt uciążliwy, możesz chcieć trzymać się reinwestycji dywidendy z brokerem dyskontowym.

"Dla większości ludzi łatwiej jest to zrobić, ponieważ masz tylko jedno konto i nie musisz martwić się o więcej dokumentów i więcej kont, które można śledzić" - mówi Charles Rotblut, wiceprezes Amerykańskiego Stowarzyszenia Inwestorów Indywidualnych, organizacja non-profit, której celem jest edukacja inwestorów.

Jakkolwiek to robisz, reinwestowanie dywidend może być skutecznym sposobem na zwiększenie zysków w dłuższej perspektywie.

"Bierzesz pieniądze, które zostały ci wypłacone, a ty wkładasz je z powrotem do pracy" - mówi Rotblut. "Załóżmy, że masz wystarczająco dużo dywidend, aby kupić jedną dodatkową akcję. Ten dodatkowy udział w akcjach daje więcej łącznych dolarów z dywidend i po prostu rośnie."

To powiedziawszy, miej oko na inwestycje, w które inwestujesz dywidendy w sposób ciągły w czasie, mówi Benjamin H. Dorsey, certyfikowany planista finansowy i partner w Court Place Advisors w Ellicott City w stanie Maryland. Chcesz się upewnić, że nie będziesz zbyt skoncentrowany na tej pozycji, mówi.

Co dalej?

• Chcesz podjąć działanie?

  Sprawdzić najlepsi brokerzy online do handlu akcjami

• Chcesz nurkować głębiej?

  Naucz się jak inwestować w akcje z dywidendami

• Chcesz poznać powiązane?

  Widzieć jakie podatki będziesz winien od dywidend